اضافة الى دور الوسطاء الماليين في حث وتشجيع المستثمرون لشراء أسهم شركة وورلدكم، وكان المسؤول على قطاع الاتصالات في هذه الشركة هو وسيط البورصة جاك غروبمان (Jack Groubman) يوصي المستثمرين شراء اسهم هذه الشركة، ويدبر لها قروضا ويخفي خسائرها ولقد بقيت خسائر شركة وورلدكم مخفية حتى بداية الازمة، ولعبت الادارة العليا دورا كبير في الاسهام في هذه المخالفات حيث ان رؤوساء الشركة (شبكة 2004, AOL) قاموا بأعمال تزوير واختلاسات مالية كبيرة، وتقديم معلومات مضللة الى لجنة الرقابة على الاوراق المالية في 25/ 1/2002 (Bloomberg-Financial Analysis 2002) .

ان الصدق في التعامل بالاوراق المالية يتطلب تحديد هدفين اساسيين اولهما توفير المعلومات المالية وغير المالية الهامة عن الشركات قبل طرح اوراقها المالية للاكتتاب العام على المستثمرين، وثانيهما منع الغش والخداع والنصب والاحتيال في تداول الاوراق المالية، وقد الزمة القوانين الشركات المتداولة اسهمها في السوق تقديم معلومات حول انشطة الشركات وطبيعة عملها واملاكاها، مع تقديم تقارير مالية مدققة من شركات تدقيق الحسابات، ويتولى السوق نشر هذه المعلومات على جمهور المتعاملين، ولتطبيق شروط الكفاءة العالية للسوق المالي تضمن القوانين انشاء هيئة لمراقبة وتنظيم عمليات التداول في الاسواق المالية لحماية مصالح المستثمرين والاشراف على الاسواق المالية، Exchange Act of 1933 )) ، اذ تحملت مسؤولية مراقبة وتنظيم التعامل بالاوراق الماليةوتشرف هيئات الرقابة على عمليات الافصاح عن المعلومات المعروضة من قبل